随着一季度即将过去,监管出手强行改变的市场的规则,游戏规则的重心从内部换挡,变成了中美关系。
今天有点疲惫了,分享一则上个月写的日记。
内容横跨了三个月,其中部分随着兑现已经过了时效,不具备投资指导意义,仅供大家复盘时使用。
2022年2月15日,大连,晴。
去年的12月9号,一个买方的学弟,看完我的政治局会议分析后,调研顺路过来找我,来探讨22年投资的策略。
中午,跟他拉着当年上学时一起搞社团的小伙伴,大家一起吃了个工作餐。
吃饭的时候,我重点聊了22年公平效率转化的问题,最后,给了重仓赛道股的学弟两个明确的建议。
一个是一季度行情不好,要减仓,一个是目前的仓位要避开锂电。
我也请教了学弟他的专业,一个我刚开始研究的危机票,底子到底如何。
……
时隔两个月,昨天下午,也就是2月15日,学弟又来找我。
这次我俩约见在酒店酒廊,聊了两个小时,仿佛补一下情人节,去钟点房打个游击。
见面之前,我特意上网看了一下学弟管理的那些基金,业内名次还属上游,应该是仓位不重,还避开了这一轮的锂电腰斩。
然后,又打开了自己的账户,看了一下两个月前咨询他的票,幸好有他建议,认为利好短期内不会释放,没有重仓都杀进去,否则这一轮也能把我给滑雪摔骨折了。
到了酒店,我俩一起喝茶,先是从各自的角度,来探讨这一轮的“基金博弈”。
学弟说了一大堆他们圈内流传的“海里”式利好,我则告诉学弟,这些利好和之前利空的假消息,本质上没有区别,都是虚构的。
关键就是看,是利空喊的响,还是利好喊的响,看你们这些买方相信哪一个谎言,哪一个谎言会成为驱动大家的信念。
然后,又跟学弟解读了一下,类似的海里决策机制究竟是如何形成的。
最后,免不了俗,又到了交换信息的时候。
学弟想知道的是二季度乃至下半年的走势,我则是需要把逻辑讲明白之后,让学弟给我推荐标的。
一季度的问题其实不复杂,一个国际中美关系,另一个关键就是我们正处于2021-2022的换挡期。
国家名义上21年下半年是换挡的缓冲期,但是实际上一系列政策的正式调整,基本还是在今年1月开始。
因此21年的下半年算是软换挡,22年的上半年算是硬换挡,尤其是一季度。
货币政策与财政政策的共同换挡,直接导致了挂空挡期间,我们这辆汽车的两个发动机的动力不足,引发了经济的一系列问题。
但是,一旦当新的动力注入进来之后,齿轮啮合之后,市场的动力又会重新焕发,区别是,是动力结构的变化,驱动力也变的不同。
对此举了一系列的例子,然后让学弟帮我参考一下,现有的池子里面哪些更靠谱。
而基于学弟掌管基金的主要投向,我也点破了其中的内核逻辑,就是全球税,所以,接下来方向,数据大于绿电大于锂电,这几乎是无风险的套利。